近日，北京五一視界數(shù)字孿生科技有限公司（簡(jiǎn)稱“五一視界”）正式向港交所遞交了上市申請(qǐng)文件，中金公司和華泰國(guó)際共同擔(dān)任其聯(lián)席保薦人。這家成立于2015年的科技公司，以其獨(dú)特的數(shù)字孿生技術(shù)，在3D圖形、模擬仿真和人工智能三大領(lǐng)域取得了顯著成就。
五一視界的業(yè)務(wù)范圍廣泛，涵蓋了數(shù)字孿生平臺(tái)51Aes、合成數(shù)據(jù)與仿真平臺(tái)51Sim以及數(shù)字地球平臺(tái)51Earth三大核心業(yè)務(wù)。這些平臺(tái)不僅為企業(yè)客戶提供了全方位的數(shù)字孿生解決方案，還推動(dòng)了公司在數(shù)字孿生領(lǐng)域的快速發(fā)展。據(jù)弗若斯特沙利文的資料顯示，按2023年數(shù)字孿生解決方案收入計(jì)算，五一視界已成為中國(guó)最大的數(shù)字孿生解決方案提供商。
從業(yè)績(jī)方面來看，五一視界的營(yíng)收持續(xù)增長(zhǎng)。從2021年至2023年，其營(yíng)收分別為1.26億元、1.70億元和2.56億元。盡管公司常年處于虧損狀態(tài)，但虧損幅度在近兩年有所收窄。五一視界在招股書中表示，虧損凈額主要由于大量的銷售開支、一般及行政開支及研發(fā)成本所致。隨著業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大，公司期望能不斷改善運(yùn)營(yíng)效率。
五一視界自成立以來，已向19個(gè)國(guó)家及地區(qū)的超過1000家企業(yè)客戶提供產(chǎn)品及解決方案。公司在各大細(xì)分領(lǐng)域的客戶和業(yè)務(wù)增長(zhǎng)率均保持每年超200%的高速增長(zhǎng)。然而，值得注意的是，五一視界的毛利率呈逐年下降趨勢(shì)。從2021年至今年上半年，其毛利率分別為65.2%、65.0%、54.2%和50.0%。公司表示，未來將憑借知識(shí)產(chǎn)權(quán)及累積的技術(shù)來控制開發(fā)成本。
在股東結(jié)構(gòu)方面，五一視界共經(jīng)歷了8輪融資，吸引了包括光速光合、云九資本、StarVC、商湯科技、SBI、摩爾線程、當(dāng)代置業(yè)、微木資本等知名機(jī)構(gòu)與上下游合作伙伴的投資。其中，光速光合和云九資本是公司的領(lǐng)航資深獨(dú)立投資者，分別持股17.32%和3.40%。商湯科技作為資深獨(dú)立投資者，持股2.30%。公司董事會(huì)主席、首席執(zhí)行官兼總經(jīng)理李熠為最大單一股東，持股24.7%。
此次IPO，五一視界計(jì)劃將募集所得資金凈額主要用于研發(fā)計(jì)劃、提升商業(yè)化能力以及用作營(yíng)運(yùn)資金及一般企業(yè)用途。這將有助于公司進(jìn)一步鞏固在數(shù)字孿生領(lǐng)域的領(lǐng)先地位，推動(dòng)業(yè)務(wù)的持續(xù)增長(zhǎng)。
這將是五一視界第三次計(jì)劃上市。此前，公司曾分別于2020年12月和2023年12月就科創(chuàng)板和北交所上市向中國(guó)證監(jiān)會(huì)北京局作出上市輔導(dǎo)備案。如若此次成功IPO，五一視界或?qū)⒊蔀椤皵?shù)字孿生第一股”。
