【ITBEAR】文｜港股研究社
“毀滅你，與你何干？”，這是在劉慈欣的科幻小說《三體》里用來形容人類與三體人之間的戰爭的一句話。
如今，類似的“降維打擊”也同樣發生在視頻行業：6月以來，從換臉到擬聲，從玄幻到仿真，Adobe、快手可靈、智譜清影等海內外AI視頻模型迎來了密集的發布期，在成本方面對傳統的視頻行業形成了顛覆。
對比以往，這些產品無論是效果優化、功能創新還是應用落地，均展現出了超預期的表現。在這一輪大模型競爭的“AI視頻之戰”中，哪些企業走在了前列？
大模型競賽的“下半場”：AI視頻走到哪一步了？
今年2月，萬眾矚目的Open AI推出了視頻大模型Sora，引發了市場對 AI 視頻生成賽道的廣泛關注。然而，時至今日，Sora 仍然只向少數體驗用戶開放，沒能正式上線。
根據 Open AI 的聲明，之所以Sora 目前仍處于研究階段，主要原因是“公司與政策制定者的溝通還在進行中”。據外媒報道，Open AI正在與YouTube、好萊塢等的相關人士進行接觸，以獲取更多的支持。Open AI首席技術官米拉?穆拉特則表示，“在正式發布之前，必須先將Sora的生成成本降下來，因為目前的成本‘過于昂貴’。”
而今年以來，國內外至少10家的大型企業、創新企業發布了與AI視頻相關的新產品或模型升級，并且多數已向全體用戶開放。
圖源：中信建投研報
從上圖研報中給出的數據來看，在2024年6-10月這段時間內，AI視頻行業主要產生了以下3點變化：
技術方面，視頻生成時長明顯延長，視頻生產速度明顯提高，視覺效果方面分辨率、幀率均有所提升，進一步縮短與Sora之間的差距。 應用方面，除字節豆包以外，其他產品均已面向C端開放，部分產品已開始應用于實際創作，API價格較試驗階段大幅縮減。國內公司相較于Sora在面向用戶開放以及商業落地方面先行邁進，使市場目睹了 AI 視頻大模型應用的具體情境與商業可行性。 融資方面，至少5家創企獲得超億元融資，累計約12億元，Runway 被曝正在洽談 4.5 億美元融資。愛詩科技、生數科技、三呆科技 （Sand AI）、Haiper AI 等企業均獲得機構融資。Pika和HeyGen于6月分別獲得 8000 萬美元、6000 萬美元融資，投后估值均在 5 億美元左右。從這個角度來看，正是Open AI出于成本角度考慮而留下的這段“窗口期”，才讓這個賽道內的其他公司看到了機會，提前搶跑。
是什么讓AI視頻火了？
馬克思有言：“資本家會出賣吊死自己的繩子。”同理，資本市場中，錢總是會流向它該去的地方。之所以會有如此多的企業與熱錢涌入AI視頻行業，是因為AI 技術的快速發展正在重塑視頻制作行業，因而存在巨大的市場潛力。
據東吳證券測算，在中性假設下，中國AI視頻生成的行業潛在空間為3178億元，其中C端、B端市場空間分別為2673億元、505億元。
而構建這個千億級別市場的核心支撐，在于現有的視頻制作企業存在降本增效的需求，這一需求將持續推動AI在視頻制作領域滲透率的提升，從而為相關企業帶來營收增長。
在降本方面，以電影為例，根據東吳證券的測算，2018年以前，用傳統方式制作的電影，每部的制作成本約2300萬元-1.7億元/部。而在AI加入以后，不僅能夠縮短制作周期，還能夠在電影的制作、宣發環節替代一部分人員，最終將每部電影的制作成本降低至2.5萬元人民幣，降本幅度超95%。
而在增效方面，從目前已發布的產品來看，AI生產視頻的技術本身仍然在不斷地快速進化：自23 年初視頻生成技術問世，到今年2月Sora發布，歷時僅一年時間；今年6月快手可靈發布，三個月內已歷經9次迭代，模型的理解能力，生成結果的可控性、良品率均在提升。
今年7月，抖音和快手分別上線的 AI 微短劇《三星堆：未來啟示錄》和《山海奇境之劈波斬浪》，率先開啟了AI在短視頻領域的應用。
9月，三大傳統視頻平臺“愛優騰”也紛紛開始發力，加大對AI創作的支持力度。以優酷為例，日前公布了全新短劇分成規則，獨家短劇S級單價從6元提升至16元，A級單價從4元提高至8元。在拉新系數之外，數據表現好的短劇分賬收入還可最高上浮至120%。優酷承諾，會將70%的收入給到制作方。
從這個角度來看，AI視頻正在經歷與AI大模型類似的迭代，正在自發地向成本更低、應用范圍更廣、技術能力更高的方向演化。當AI視頻工具從“玩具”升級為“生產力工具”的那一刻，或將迎來用戶規模的“奇點”，從而驅動數據飛輪運轉，推動產業進一步的發展。
新一輪“流量爭奪戰”來臨，誰能成為下一個Open AI？
在文字AI時代，美國的Open AI憑借著底層算力與算法方面的技術優勢，走在了全球AI公司的前頭，成為了“第一個吃螃蟹的人”。如今，在視頻AI時代，中國的互聯網大廠們則明顯加快了腳步，不愿再一次成為“追隨者”。
此前，字節將剪映定位為 P0 級項目，由原CEO 張楠帶隊，尋求其在 AI 輔助創作上的突破。張楠表示，“AI 圖像生成技術將為內容創作工具行業帶來巨大的變化和可能性。”；快手則將“可靈”定位于戰略級項目，由技術大牛萬鵬飛帶隊，項目開啟后不足一個月，便獲得了程一笑的支持，在資金、GPU、人才等多方面獲得支持；美圖公司、萬興科技等公司也紛紛針對AI視頻功能進行了加碼，推出了美圖奇想、萬興天幕等多模態AI大模型。
而他們之所以如此重視AI視頻項目，不僅僅是為了獲得營收，更重要的考慮則是在于流量的爭奪。畢竟，在AI的加持下，創作的門檻將會變得更低，能夠讓更多的用戶從內容消費者轉變為內容生產者，從而提供更豐富的內容供給，贏得新一輪AI時代下的“流量爭奪戰”。
并且，與Open AI 相比，國內的視頻、剪輯廠商天然擁有更多的視頻數據積累。根據Quest Mobile數據，2024年 6 月，短視頻 MAU達10億人，單用戶每月平均使用時長達61小時，大幅領先于其他渠道，并且高度集中于抖音、快手頭部應用。
這些積累能使得中國的廠商在AI視頻模型時，在訓練數據、應用場景以及用戶規模等方面自帶優勢。其中，數據是訓練高質量模型的關鍵，場景則決定了產品的市場適應性和商業潛力，用戶則能夠為產品提供反饋，幫助其更快地進行迭代。
正是憑借著以上三大要素的領先，抖音和快手如今已經反超了OpenAI，在中國這個全球最大的視頻消費市場率先開啟了AI視頻的普惠時代。美圖和萬興也正在AI視頻剪輯領域加速這對Adobe的追趕。
從這個角度來看，在AI視頻時代，想要成為行業的引領者，既要有深度的視頻底料積累，又要擁有過硬的AI模型訓練能力，還要能夠經受住用戶應用場景的檢驗。 在這場由AI引起的“視頻產業革命”中，中國的視頻巨頭或將奪得引領者的角色。
