聲明：本文來自于微信公眾號 IPO早知道（ID：ipozaozhidao），作者：Uncle C，授權轉載發布。
據IPO早知道消息，K12智能教育平臺「一起教育科技」于美東時間11月13日正式向美國證券交易委員會（SEC）遞交F-1招股說明書，計劃以“YQ”為股票代碼在納斯達克掛牌上市。
一起教育科技本次用作“占位符”的暫定募資規模為1億美元，高盛、摩根士丹利和美銀證券擔任聯席主承銷商。
一起教育科技前新東方助理副總裁劉暢創辦，而兩位新東方聯合創始人徐小平和王強則是天使輪投資方，后者更是一度擔任公司董事長一職。今年7月，王強宣布將董事長一職交由劉暢，并辭去董事職務。
IPO前，一起教育科技創始人、董事長兼CEO劉暢持有17.1%的股份，新東方聯合創始人、真格基金創始人徐小平則個人持有5.8%的股份。
外部投資方中，順為資本持股20.2%，為最大機構投資方;而H Capital、中信產業基金、淡馬錫和華登國際則分別持有12.3%、11.6%、11.2%和6.4%的股份。
值得注意的是，在一起教育科技的董事會中，順為資本創始合伙人許達來代表投資方擔任董事，而前美團COO、高瓴資本合伙人干嘉偉以及弘毅投資董事總經理袁兵則已被任命為獨立董事。
在商業模式上，一起教育科技主要從課內以及課外兩大維度入手，目前旗下擁有的產品具體包括學校教育平臺「一起小學」、「一起中學」;家庭教育平臺「一起學」、中小學在線學科輔導平臺「一起學網校」以及社會教育平臺「一起公益」
弗若斯特沙利文的數據顯示，2020年上半年，一起教育科技旗下產品的MAU超過第二至第五名的MAU總和。
自成立伊始，一起教育科技即選擇切入K12智能課堂教育解決方案，包括覆蓋作業、評測等場景的產品，自2012年以來平臺已完成超過72億份家庭作業。值得注意的是，這些為課堂內教學服務產品的核心功能均為免費。
截至2020年9月30日，一起教育科技旗下課內產品已擁有超過90萬名教師用戶、5430萬名學生用戶以及4520萬教師用戶。
根據弗若斯特沙利文的報告，截至2020年9月30日，一起教育科技的產品已覆蓋國內360座城市的超過7萬所從事K12教育的學校（即中小學），而2019年全國的中小學總計為22.6家，這意味著其已覆蓋約三分之一的學校。
2020年上半年，一起教育科技的課內教育產品覆蓋約56%的小學、約60%的初中以及約7%的高中。
而基于課內產品在教室、家長和學生側積累的信任，一起教育科技于2017年開始嘗試線上K12在線教育服務，其采取大班雙師的模式，這也是目前更具盈利前景的一種模式。
按付費人數和總訂單數計算，一起教育科技已在2019年和2020年上半年躋身國內前五大課外在線教育服務商之列。
總而言之，一起教育科技的差異化打法在于，其以公立中小學的課堂內服務為切入點，通過覆蓋教學、作業、評測等場景，提升師生及家長對其產品的使用頻次，并以此帶動家長和學生進一步使用課外在線教育服務的付費意愿，從而完成商業化。
2020年前三季度，每一活躍教師用戶平均每周發布8次左右，每一學生則平均每周使用7次產品。
財務數據方面，2018年和2019年，一起教育科技的凈收入分別為3.11億元和4.06億元（人民幣，下同）;2020年前三季度的凈收入則為8.07億元，較2019年同期的2.14億元增長超過277%。
其中，在2018年、2019年和2020年前三季度，K12課外在線教育服務在總收入的占比分別為30.2%、88.5%以及93.0%。
當然，一起教育科技目前仍處于虧損狀態:2018年和2019年的凈虧損分別為6.56億元和9.64億元;2020年前三季度的凈虧損為9.75億元，較2019年同期的7.86億元亦有擴大。
截至2020年9月30日，一起教育科技擁有的現金及現金等價物為8.14億元。
一起作業科技在招股書中表示，募資所得凈額將主要用于課外在線教育服務的改善、智能課堂教育解決方案的產品增強、技術研發能力的提升、銷售及市場營銷活動，以及用于營運資金及一般企業用途。
