1月A股市場大幅反彈，上證指數、深證成指、創業板指分別累計上漲5.39%、8.94%、9.97%。
在1月份市場反彈的情況下，Choice數據顯示，1月份市場的主要增量資金來源——北向資金，累計凈流入1412.90億元，創單月凈流入金額歷史新高，其中滬股通資金凈流入705.55億元，深股通資金凈流入707.34億元。
1月份北向資金對1094只股票的持股數增加，對762只股票進行了減倉，其中對寧德時代(458.330, -7.77, -1.67%)加倉金額最大，對保利發展(15.390, -0.26, -1.66%)減倉金額最大。寧德時代、貴州茅臺(1805.900, -30.21, -1.65%)、中國平安(49.480, -1.35, -2.66%)等核心資產在1月份被北向資金大幅加倉。
大幅加倉電力設備行業達256億元
1月份北向資金累計凈流入超1400億元，單月凈流入金額創歷史新高。具體來看，Choice數據顯示，1月份北向資金僅在1月3日出現凈流出，其他交易日均保持凈流入，為連續15個交易日凈流入，其中有5個交易日凈流入金額超過100億元。
1月北向資金流向情況
來源：Choice
從行業情況來看，據Wind數據估算，申萬一級行業中，北向資金加倉電力設備、非銀金融、食品飲料行業金額居前，分別達256.11億元、197.96億元、184.25億元。此外，北向資金加倉銀行、電子、有色金屬行業超100億元。交通運輸、房地產、煤炭等少數行業被北向資金減倉，但減倉金額均在10億元以內。
申萬一級行業1月北向資金買入情況
來源：Wind
對19只股票持股增加超1億股
從北向資金持股情況來看，Choice數據顯示，截至1月31日，北向資金持倉市值為2.55萬億元，1月份北向資金持倉市值增加3099億元，計算北向資金1月份凈流入的1412.90億元，北向資金1月份浮盈超1600億元。1月份北向資金對1094只股票的持股數增加，對其中19只股票的持股增加數超過1億股，持股增加數最多的京東方A(3.960, -0.05, -1.25%)增加了5.83億股，對中國鋁業(5.340, -0.15, -2.73%)、紫金礦業(11.800, -0.27, -2.24%)持股分別增加2.99億股、2.45億股。
從市場表現來看，1月份北向資金持股增加數居前十的股票中，除農業銀行(2.920, 0.00, 0.00%)收平、工商銀行(4.290, -0.01, -0.23%)下跌0.46%外，其他股票均上漲。中國鋁業漲幅最大，1月上漲18.34%。
1月北向資金持股增加數前十個股
來源：Choice
從持倉市值變動情況來看，Choice數據顯示，1月份北向資金對55只股票的持倉市值增加超過10億元，對寧德時代、貴州茅臺、隆基綠能(46.880, -1.77, -3.64%)持倉市值增加金額居前，持倉市值分別增加250.36億元、192.73億元、129.88億元。
1月份北向資金持倉市值增加額居前十的股票均被北向資金加倉，其中對隆基綠能、中國平安、招商銀行(39.310, -0.72, -1.80%)、紫金礦業、東方財富(22.540, -0.16, -0.70%)的持股增加數超1億股。
從市場表現上來看，1月份北向資金持倉市值增加額居前十的股票均上漲，寧德時代漲幅最大，1月份上漲18.25%。
1月北向資金持倉市值增加額前十個股
來源：Choice
從成交均價和加倉股數來計算，寧德時代為1月份北向資金增持金額最大的股票。1月份北向資金增持寧德時代2735.39萬股，加倉金額達119.46億元。Choice數據顯示，截至1月31日，北向資金持有寧德時代1.99億股。此外，1月份北向資金加倉貴州茅臺、中國平安、隆基綠能、五糧液(207.440, -5.07, -2.39%)、招商銀行金額均超50億元。
48只股票遭減倉超1000萬股
減倉保利發展超8億元
在北向資金1月份加倉超1400億元的情況下，1月份有超700只股票被北向資金減倉。
Choice數據顯示，1月份北向資金共計減倉762只股票，對其中48只股票的減倉股數超過1000萬股。減倉股數最多的中國建筑(5.460, -0.07, -1.27%)被減倉1.26億股，中國核電(6.010, -0.04, -0.66%)、中國聯通(5.190, -0.01, -0.19%)被分別減倉9111.28萬股、7170.94萬股。
從市場表現上來看，1月份北向資金減倉股數居前十股票除京滬高鐵(4.800, -0.06, -1.23%)收平，中國人保(5.100, -0.05, -0.97%)下跌1.34%外，其他股票均上漲，中國電信(5.050, -0.09, -1.75%)漲幅最大，1月份上漲19.33%。
1月北向資金減倉股數前十個股
來源：Choice
從持倉市值變動情況來看，Choice數據顯示，1月份北向資金對5只股票的持倉市值減少超過5億元，對長江電力(20.890, -0.06, -0.29%)、洽洽食品(45.750, -0.86, -1.85%)、以嶺藥業(29.370, -0.51, -1.71%)持倉市值減少金額居前，持倉市值分別減少11.17億元、9.15億元、6.93億元。
1月份持倉市值減少額居前十的股票中除益豐藥房(56.590, -1.09, -1.89%)被北向資金加倉438.39萬股外，其他股票均被北向資金減倉，其中長江電力、以嶺藥業、中國核電、保利發展、中國建筑被北向資金減倉超1000萬股。
從市場表現上來看，1月份北向資金持倉市值減少額居前十的股票多數下跌，益豐藥房跌幅最大，1月份下跌11.15%。
1月北向資金持倉市值減少額前十個股
來源：Choice
從成交均價和減倉股數來計算，保利發展為1月份北向資金減倉金額最高的個股，1月份北向資金減倉保利發展5141.01萬股，減倉金額為8.10億元。Choice數據顯示，截至1月31日，北向資金持有保利發展4.06億股。此外，1月份北向資金減倉長江電力、恒瑞醫藥(43.130, 0.13, 0.30%)、通威股份(40.770, -1.07, -2.56%)、美的集團(53.150, -0.81, -1.50%)、永興材料(110.740, -2.41, -2.13%)超7億元。
1月份北上資金累計凈流入超1400億元，創北上資金單月凈流入歷史新高，已超過去年全年凈流入量。海外投資者押注中國資產，其背后是對中國經濟實現強勁復蘇的信心。
興業證券(6.730, -0.05, -0.74%)首席策略分析師張啟堯表示，外資近期的大幅流入絕不是“一時沖動”。從全球資產配置的角度來看，當前對經濟、地產風險和美聯儲加息的擔憂，都在明顯緩解。中國資產性價比提升，正吸引外資加速回流。
中信證券(21.150, -0.28, -1.31%)表示，2023年外資凈流入規模預計在2000億元至3000億元，外資有望成為2023年A股市場重要增量資金。
注：表格中持股比例數據為港交所官網公布值，具體計算規則為：滬股通為占流通A股的比例，深股通為占全部A股的比例。
編輯：張祉璇
