重磅！美聯(lián)儲大幅加息75基點，創(chuàng)28年紀錄！美股強勁反彈，鮑威爾發(fā)聲：加息并非常態(tài)！人民幣也大漲
宋騰虎
當?shù)貢r間6月15日，備受關(guān)注的美聯(lián)儲議息決議出爐，早前市場加息75個基點的普遍預測成真。美聯(lián)儲主席鮑威爾指出，美國5月份通貨膨脹水平意外上升，目前正在迅速行動使其降溫。本次罕見大幅加息不是常態(tài)，下次會議還存在加息50個基點或75個基點的可能性。
雖然此次加息幅度為美聯(lián)儲1994年以來單次最強，但在鮑威爾表態(tài)后，市場總體表現(xiàn)出相對樂觀情緒。美股三大指數(shù)高位跳水后強勁反彈，最終實現(xiàn)大幅收漲。截至收盤，道指漲1%，結(jié)束5連跌，納指漲2.5%，標普500指數(shù)漲1.46%。
人民幣大漲。截至15日紐約匯市尾盤，離岸人民幣兌美元漲超800點，漲1.3%。
美聯(lián)儲加息75個基點，預期正式落地
美聯(lián)儲網(wǎng)站公布的聯(lián)邦公開市場委員會(FOMC)聲明顯示，美國經(jīng)濟活動在一季度下滑后已經(jīng)回升。近期數(shù)月工作崗位增加明顯，失業(yè)率保持低下。通貨膨脹水平高企，反映了與疫情相關(guān)的供需失調(diào)，以及能源價格高漲和更廣泛價格壓力。俄烏沖突造成嚴重的人道和經(jīng)濟困難，相關(guān)事件進一步導致通脹上行，全球經(jīng)濟承壓。委員會密切關(guān)注通脹風險。
聲明指出，委員會致力于實現(xiàn)最大化就業(yè)和2%的通脹長期目標。為了實現(xiàn)這些目標，委員會決定將聯(lián)邦基金利率上調(diào)至1.5%-1.75%區(qū)間，預計未來繼續(xù)加息是合適的。此外，委員會將繼續(xù)縮減持有的國債、機構(gòu)債務和機構(gòu)抵押貸款支持證券，與5月份會議公布的縮減資產(chǎn)負債表計劃一致。美聯(lián)儲的聲明添加了一條注釋，即“委員會堅定地致力于將通脹率恢復到2%的目標”。
隨著當前美國面臨40年來最嚴重通脹局面，本次會議前，市場對美聯(lián)儲激進加息的預期就已升溫。摩根大通和富國銀行等多家主要銀行和投行普遍預計，美聯(lián)儲或?qū)⑿技酉?5個基點，以遏制通脹再度飆升。今年3月，美聯(lián)儲將聯(lián)邦基金利率目標區(qū)間從接近于零的水平上調(diào)了25個基點，開啟了遏制通脹的緊縮周期。5月初，美聯(lián)儲又宣布加息50個基點，并暗示可能在今年6月、7 月、9月每次加息50個基點。
在周三決定正式加息75個基點后，美聯(lián)儲今年已經(jīng)加息150個基點。多數(shù)委員支持本次加息決議，但堪薩斯城聯(lián)儲主席喬治投下反對票，后者建議加息50個基點。
鮑威爾重磅發(fā)聲，強調(diào)罕見加息并非常態(tài)
在當天舉行新聞發(fā)布會上，美聯(lián)儲主席鮑威爾“開門見山”地指出，美聯(lián)儲官員們理解高通脹帶來的困難，強烈致力于將通脹降溫，而且目前正在迅速行動。
鮑威爾表示，自5月份會議以來，通脹水平出人意料地上升。為了應對新形勢，委員會因此決定更大幅度地加息。他強調(diào)，單次75個基點的罕見加息不是常態(tài)。從當前視角來看，下次會議加息50個基點或75個基點都存在較大可能性。
本次會議公布的經(jīng)濟預測總結(jié)(SEP)報告顯示，利率和通脹水平預期較3月份報告均顯著提升。具體來看，2022、2023、2024年底聯(lián)邦基金利率預期中值分別為3.4%、3.8%、3.4%，3月份預期(前值)為1.9%、2.8%、2.8%；遠期率預期中值為2.5%，前值為2.4%。PCE(個人消費支出)通脹預期中值分別為5.2%、2.6%、2.2%，前值分別為4.3%、2.7%、2.3%。
此外，美國經(jīng)濟增長預期出現(xiàn)下滑，失業(yè)率預期提高。上述報告預測，2022、2023、2024年底GDP(國內(nèi)生產(chǎn)總值)增速預期中值分別為1.7%、1.7%、1.9%，前值分別為2.8%、2.2%、2%。鮑威爾表示，在降低通貨膨脹的同時維持低失業(yè)率并非易事。如果通貨膨脹率下降，失業(yè)率上升到4.1%，失業(yè)率仍然是歷史最低水平。
美股午后高位跳水，尾盤強勁反彈
當天，美股三大指數(shù)高開高走。隨著美聯(lián)儲加息決議下午2時公布，主要指數(shù)高位“跳水”，道指和標普500指數(shù)一度轉(zhuǎn)跌。所幸在鮑威爾表態(tài)強勢對抗通脹、加息75個基點并非常態(tài)化后，指數(shù)尾盤反彈。
截至收盤，道指漲1%，報收30668.53點，結(jié)束連續(xù)5日下跌態(tài)勢；納指漲2.5%，報收11099.15點；標普500指數(shù)漲1.46%，報收3789.99點。
保銀投資總裁、首席經(jīng)濟學家張智威受訪時表示，美聯(lián)儲加息的幅度和給出的指引基本符合市場預期。會前市場也有擔心美聯(lián)儲是否會加息100個基點，這一擔心沒有實現(xiàn)，股票市場有所反彈。但是經(jīng)濟前景面臨的不確定性非常高，美聯(lián)儲能否通過降息有效控制通脹達成軟著陸還需進一步觀察。市場對未來美國經(jīng)濟出現(xiàn)衰退風險的擔心難以消除，未來幾個月的通脹數(shù)據(jù)依然是市場關(guān)注的焦點。
“不論大幅加息導致的后果，今天的聲明證實了美聯(lián)儲對抗通脹的決心。”安聯(lián)投資管理公司查理·里普利(Charlie Ripley)認為，整體來看，美聯(lián)儲利率政策與通脹情況一段時期內(nèi)不協(xié)調(diào)，現(xiàn)在激烈的加息應該暫時可以安撫市場。
盤面上看，大型科技股普漲，亞馬遜、特斯拉漲超5%，英偉達漲4.36%，臉書母公司Meta漲3.43%，蘋果、微軟、谷歌漲超2%。特斯拉股價逼近700美元，英偉達市值重返4000億美元上方。
受利好數(shù)據(jù)影響，波音大漲9.46%。公司周二發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，5月份35架的總交付量比一年前同期的17架多出一倍多，今年前五個月的飛機交付總量已達到165架。其中，5月份已向客戶交付了29架737MAX。
國際油價下跌，能源股是為數(shù)不多的受挫板塊，西方石油跌2.92%，埃克森美孚、雪佛龍、康菲石油均跌超1%。美國能源信息局公布的數(shù)據(jù)顯示，美國上周商業(yè)原油庫存為4.187億桶，環(huán)比增加200萬桶。截至收盤，紐約商品交易所7月交貨的輕質(zhì)原油期貨價格下跌3.62美元，收于每桶115.31美元，跌幅為3.04%；8月交貨的倫敦布倫特原油期貨價格下跌2.66美元，收于每桶118.51美元，跌幅為2.20%。
白宮新聞發(fā)言人卡琳·讓-皮埃爾在簡報會上宣布，美國總統(tǒng)拜登為了降低全美油價采取行動，從戰(zhàn)略石油儲備中每天釋放10億桶石油，并聯(lián)合合作伙伴，共同釋放額外的2.4億桶石油。拜登當天致信美國的主要煉油廠，呼吁煉油公司應負起責任，配合政府行動降低油價。
皮埃爾稱，降低油價還需要煉油公司的配合，不能以犧牲美國家庭為代價收取利潤。她表示，上一次原油價格在120美元每桶時，汽油平均價格在4.25美元一加侖，而目前的汽油價格相比上漲了75美分。從年初到現(xiàn)在，煉油公司的利潤率翻了三倍。
熱門中概股多數(shù)上漲，納斯達克中國金龍指數(shù)漲2.01%，蔚來漲7.77%，小鵬汽車漲4.85%，阿里巴巴、京東、百度漲超2%，拼多多、中通快遞跌超1%，網(wǎng)易跌2.23%。
