來源：e公司
受AI（人工智能）大模型發展熱潮影響，市場算力需求大增，AI服務器作為算力基礎設施之一，由于具備圖形渲染和海量數據的并行運算等優勢，能夠快速準確地處理大量數據，市場價值逐漸凸顯，近來市場需求大增，外加AI服務器核心零部件GPU（圖像處理器、加速芯片）芯片持續緊缺、GPU價格不斷上漲等，近期AI服務器價格大漲。
有企業向證券時報·ｅ公司記者透露，其去年6月購買的AI服務器不足一年價格漲了近20倍。同期，GPU價格也不斷上漲，例如A100GPU市場單價已達15萬元，兩個月前為10萬元，漲幅50%，而A800價格漲幅相對更小，價格在9.5萬元左右，上月價格為8.9萬元左右。
“AI服務器價格這幾年一直變化較大，主要因其配置在不斷提升，同時其核心零部件GPU全球主要廠家英偉達、AMD在GPU方面的產能有限，市場GPU供應持續緊缺，預計未來AI服務器價格仍將保持上漲趨勢。”IDC中國研究經理索引對證券時報·ｅ公司記者表示。
值得一提的是，上游高端GPU芯片持續缺貨等，一定程度上還影響了企業AI服務器出貨量，進而影響到相關服務器上市公司短期業績。不過，長遠來看，AI服務器獲業界一致看好，相關上市公司也正加碼布局。
AI大模型大熱
“去年6月我們公司購買了8臺AI服務器，它的基礎配置為8顆英偉達A100GPU，存儲是80G，當時購買價格為8萬元/臺，今年3月已經漲到130萬元/臺，現在大約160萬元/臺，不到一年漲了近20倍。”近日，東莞松山湖一家檢測企業相關負責人告訴證券時報·ｅ公司記者。
“不僅是這款AI服務器漲價，基本上所有與英偉達相關的AI服務器都在漲價，后悔買少了。”前述負責人說。
無獨有偶，某服務器ODM企業相關人士告訴記者，從5月份開始該公司A100卡也有15%漲幅，整體AI服務器為10%左右的漲幅。
事實上，今年以來，市場頻傳AI服務器價格大漲。
前不久，一個關于服務器大幅漲價的“小作文”也廣泛流傳。據說，某廠家3月的AI服務器售價大概是75萬~85萬元，4月均價直接上修到了85萬~100萬元。
究其原因，市場需求大增是AI服務器價格大漲的主因。
據了解，ChatGPT火熱后，全球各大科技企業都在積極擁抱AIGC（生成式AI），紛紛發力AI大模型。據不完全統計，自3月16日百度率先公布“文心一言”以來，國內已有超過30項大模型產品亮相。
然而，AI大模型的實現，需要海量數據和強大算力來支撐訓練和推理過程，華為預估2030年相比2020年，AI爆發帶來的算力需求將增長500倍。
AI服務器作為算力基礎設施單元服務器的一種類型，由于普遍采用CPU（中央處理器）、GPU等組合的異構式架構，相較通用服務器具備圖形渲染和海量數據的并行運算等優勢，能夠快速準確地處理大量數據，可以滿足大模型所需強大的算力需求，廣泛應用于深度學習、高性能計算、搜索引擎、游戲等行業，其價值逐漸凸顯。
“AI應用增加，推升算力需求，GPU服務器會增加，預期未來含有GPU的AI服務器需求將會持續增加，看好云端服務供應商（CSP）或AI服務器的成長性。”在近日舉行的電話會議上，富士康集團董事長劉揚偉表示。
索引對記者表示，過去幾年，加速計算服務器（加速計算服務器中90%為AI服務器）是拉動服務器市場增長的主要驅動力，2019年~2022年，整個服務器市場增量為100億美元，其中50億美元來自加速計算服務器市場增量，隨著人工智能應用進入大模型時代，加速計算服務器市場預計仍將保持活力，其增速也預計大于通用服務器市場。
據IDC數據，2021年，全球AI服務器市場規模達156億美元，同比增長39.1%，超過全球AI整體市場增長率22.5%。IDC預測，2025年全球AI服務器市場規模將達317.9億美元，年復合增長率為19%。2021年中國AI服務器市場規模為53.9 億美元，同比增長高達68.6%，預計2025年達到103.4億美元，2021~2025年年復合增長率達17.7%。
市場格局方面，2021年上半年全球AI服務器市場中，浪潮信息以20%的市場份額位居第一，戴爾、惠普、聯想、華為分別以14%、10%、6%、5%緊隨其后，當前中國AI服務器企業在全球處于前列位置。
GPU持續緊缺
核心零部件GPU持續緊缺與價格大漲，也是導致AI服務器價格大漲的重要原因之一。
據了解，不同于高性能服務器、通用服務器，AI服務器除了2顆CPU外,一般還要配備4~8顆GPU，部分高配服務器甚至可以搭配16顆GPU，目前市場上主流的AI服務器一般配置2顆CPU加8顆GPU，因此AI服務器需求的提升，將直接成倍增加市場對GPU的需求，同時也提升了GPU、CPU等零部件在AI服務器中的成本占比。
有機構數據顯示，AI服務器(訓練)芯片組（CPU+GPU）成本占比達83%、AI服務器(推理)芯片組占比為50%。
值得一提的是，目前GPU市場主要由英偉達和AMD兩家所占據，其中英偉達占據全球約八成市場份額，且英偉達GPU產能有限，持續緊缺，價格也不斷上漲。
在面向中國市場方面，2022年8月，英偉達高端顯卡A100/H100被美國宣布禁售，2022年11月，英偉達表示于2022年第三季度投產面向中國客戶的A800（替代A100），今年3月，英偉達表示已研發出可向中國出貨的H800（替代H100），目前國內企業可購買A800、H800、V100等型號英偉達GPU。
“服務器廠商（包括國內）很少會采用國產GPU，絕大多數會選用英偉達和AMD公司的GPU，但現在根本很難買到這兩家公司的GPU，哪怕是被美國禁供后A100、H100的替代品A800、H800都一直供不應求。”一位服務器行業分析師對記者表示。
5月15日，記者從一家英偉達終端商家了解到，目前英偉達A100單價為15萬元，兩個月前為10萬元，漲幅50%，另外A800目前單價約為9.5萬元，上月單價為8.9萬元。
“A100都已經禁售了，以后也不會有貨了，我現在的貨是在禁售前買的一點尾貨，賣完就沒有了，別說漲價，或者是不是全新，有貨就很好了。”這位商家對記者表示，“A100還會漲，8月份估計要漲到20萬每顆”。
另有代理商透露，英偉達A100價格從去年12月開始上漲，截至今年4月上半月，5個月價格累計漲幅達到37.5%；同期A800價格累計漲幅達20%。
由于一個AI服務器往往搭載數顆GPU，因此AI服務器的價格漲幅往往高于零部件價格漲幅。
行業媒體集微網報道，由于算力需求的增加，即使是漲價后市場對于英偉達頂級芯片的需求并未減少，這導致英偉達GPU交貨周期也被拉長，之前拿貨周期大約為一個月，現在基本都需要三個月或更長，甚至部分新訂單“可能要到12月才能交付”。而為了應對增加的訂單量，英偉達也向臺積電追加預訂1萬片先進封裝產能，以滿足AI頂級規格芯片的生產。另外，國內可用于訓練AI大模型的A100大約有4萬~5萬個，供應相當吃緊，一些云服務廠商已嚴格限制內部使用這些先進芯片，以將其保留至需要強力運算的任務。
服務器出貨量受牽制
GPU的持續緊缺等，甚至已影響服務器行業出貨量。
“現在英偉達GPU嚴重缺貨，服務器廠商缺少核心零部件，一定程度上影響了相關企業的出貨量。”一位券商分析師告訴記者。
相關情況從上市公司一季報也能窺見一斑。
浪潮信息今年一季度營收94億元，同比下降45.59%，凈利潤2.1億元，同比下降37%，浪潮信息表示，營業收入下滑主要系客戶需求節奏較上年同期發生變化，本期發貨需求減少所致。
據了解，英偉達是浪潮信息最大的供應商，浪潮信息此前幾乎所有GPU芯片都從英偉達采購，2021年，英偉達占浪潮信息采購額的23.83%。
今年3月，美國將包括浪潮信息在內的中國28家企業最新列入美國實體清單，根據美國商務部規定，被列入實體清單的企業，必須取得美國政府的授權，才能獲得美國產品和技術。
同行來看，工業富聯一季度營收達1058.88億元，同比增長0.79%，凈利潤31.28億元，同比下降3.91%，但毛利率同比提升0.6個百分點至7.4%。
工業富聯內部人士向證券時報·e公司記者表示，期內工業富聯AI服務器已應用于ChatGPT，AI大模型技術的持續火熱為工業富聯改善毛利率提供了空間，公司還正加速提升AI服務器及高效運算（HPC）產品的占比和研發速度。
據了解，工業富聯的云計算服務器出貨量持續維持全球第一，2017年，工業富聯聯合英偉達、微軟推出了全世界第一臺AI服務器HGX1，ChatGPT使用的服務器就是HGX1，目前該款服務器已迭代至第四代。
富士康集團董事長劉揚偉也表示，去年富士康光是服務器的營收就達到1.1萬億新臺幣，其中AI服務器的營收大約占20%，ChatGPT帶動的需求雖然強大，富士康會受惠于相關基礎建設的需求，但也需要一段時間的沉淀才能成為穩定的業務。
值得一提的是，在芯片供應方面，工業富聯深度綁定英偉達，供應不受限制。
中興通訊總裁徐子陽也表示，在AI領域，中興通訊未來將重點投入三個產品方向：一是新一代智算中心基礎設施產品，全面支持大模型訓練和推理，包括高性能AI服務器、高性能交換機、DPU等，計劃今年底推出會支持大帶寬的ChatGPT的GPU服務器；二是下一代數字星云解決方案，利用生成式AI技術，在辦公智能化、運營智能化等領域展開研究；三是新一代AI加速芯片、模型輕量化技術，可大幅降低大模型推理成本。
此外，聞泰科技也透露，正在預研面向超大規模數據中心的訓練和推理服務器，去年第四季度，聞泰科技服務器產品開始出貨，當年基數相對較低。
除AI服務器外，在東數西算、數字經濟等趨勢下，各科技企業還一致看好整個服務器、存儲相關行業。
工業富聯指出，算力需求的增長不僅帶動AI服務器的出貨增長，也會帶動整個超算系統架構的升級，包括中央處理器單元、運算加速器、高效能存儲器、更高的帶寬等。此外，算力的指數級增長會帶來巨大的能耗，工業富聯提前布局了數據中心液冷及沉浸式散熱產品，HGX4就采用了水冷和氣冷兩種散熱技術，綠色產品在算力需求增長的未來，重要性會更為凸顯。
中興通訊高級副總裁、政企業務總裁朱永濤對記者表示，新一輪數字經濟浪潮帶來的市場機會確定，今年中興通訊將加強對服務器和存儲的資源投入。
索引表示，2009年，中國本土供應商在全球的出貨占比只有1%左右，到2022年這個數字變成了25%，如果加上臺灣幾家ODM給互聯網的直接供貨，這個占比已經超過60%，中國本土服務器供應商在全球正扮演越來越重要的角色。
此外，亦有券商研究員提示，我國服務器生產商面臨核心零部件供應風險，同時服務器行業的經營發展狀況與國家整體宏觀經濟發展密切相關。
